Стейкінг криптовалют: Що це таке і як це працює

Зміст

• Що таке стейкінг?
• Як працює стейкінг?
• Способи інвестування в криптовалюту
• Часті запитання про стейкінг криптовалют
• Як розраховуються винагороди за стейкінг?
• ТОП-5 монет для стейкінгу
• Чому не можна ставити на всі криптовалюти?
• Переваги стейкінгу криптовалют
• Ризики інвестування в криптовалюту
• Висновок

Крипто-стейкінг – це спосіб заробити винагороду, утримуючи певні криптовалюти.  Це процес, за допомогою якого ви блокуєте свої монети на певний період, щоб допомогти захистити мережу блокчейн. У цій статті ми детально розглянемо крипто-стейкінг.

Стейкінг – це фундаментальна концепція багатьох блокчейн-мереж, особливо тих, що використовують механізм консенсусу Proof of Stake (PoS) або один з його варіантів. Це процес, який дозволяє учасникам мережі заблокувати певну кількість власної криптовалюти у гаманці для участі в операціях блокчейну, включаючи перевірку транзакцій, захист мережі та створення нових блоків.

Ось спрощене пояснення того, як працює стейкінг:

• Proof of Stake (PoS): На відміну від Proof of Work (PoW), який вимагає від майнерів вирішення складних математичних задач для підтвердження транзакцій і створення нових блоків, PoS покладається на учасників, відомих як валідатори або спікери, які блокують частину своїх криптовалют як частку в мережі.
• Відбір для валідації: Алгоритм PoS вибирає валідаторів для створення нового блоку на основі розміру їх частки та інших факторів, які можуть включати тривалість володіння часткою, випадковість та інші специфічні для мережі критерії.

1. Виберіть криптовалюту, яка підтримує стейкінг. Багато різних криптовалют підтримують стейкінг, тому ви повинні вибрати ту, яка вам потрібна. Деякі популярні криптовалюти зі стейкінгом включають Ethereum, Cardano, Tezos і Cosmos.
2. Створіть обліковий запис на стейкінговій платформі. Існує багато різних стейкінгових платформ, тому вам потрібно вибрати ту, якій ви довіряєте. Деякі популярні платформи для стейкінгу включають Coinbase, Kraken і Binance.
3. Переведіть криптовалюту на свій рахунок на стейкінг-платформі. Після того, як ви створили обліковий запис на стейкінг-платформі, ви повинні перевести свою криптовалюту на цей обліковий запис. Це дозволить вам виставляти свої монети.
4. Почніть стейкувати свою криптовалюту. Після того, як ваша криптовалюта опиниться у вашому обліковому записі на платформі, ви можете почати її стейкінг. Це передбачає блокування ваших монет на певний час. Точний час залежить від криптовалюти і платформи для стейкінгу.
5. Заробляйте винагороди. В обмін на розміщення своїх монет ви отримуєте винагороду, як правило, у вигляді додаткових монет або токенів. Розмір винагороди залежить від криптовалюти та платформи для стейкінгу.

Стейкінг – це чудовий спосіб отримувати пасивний дохід від ваших криптовалютних активів. Це також спосіб допомогти підтримати мережу блокчейн, в яку ви інвестуєте. Однак, перш ніж почати стейкінг монет, необхідно провести дослідження. Це пов'язано з ризиками, такими як втрата монет, якщо платформа для стейкінгу збанкрутує або буде зламана.

У світі цифрових фінансів існує багато способів вкладати криптовалюту для отримання винагороди. Стейкінг передбачає блокування частини ваших цифрових монет, щоб допомогти мережі блокчейн працювати безперебійно. Натомість ви отримуєте додаткові монети в якості винагороди. Тут ми розглянемо кожен метод стейкінгу, покажемо, як вони працюють і що пропонують тим, хто бере в них участь.

При делегованому стейкінгу власники криптовалют делегують свої токени валідатору (вузлу, який бере участь у механізмі консенсусу). Це дозволяє власникам токенів отримувати винагороду за стейкінг без необхідності самостійно запускати ноду. Це популярний варіант для тих, хто хоче брати участь у стейкінгу з мінімальним технічним залученням.

Переваги делегування:

• Простота використання: Спрощений процес стейкінгу без необхідності керувати вузлами або підтримувати програмне забезпечення.
• Доступність: Доступний для тих, хто не має технічного досвіду або часу для прямого стейкінгу.
• Диверсифікація ризиків: Розподіляє ризик між кількома валідаторами, потенційно зменшуючи вразливість до окремих вузлів.

Як працює делегування?

1. Виберіть валідатора: Виберіть авторитетного валідатора з хорошою репутацією та історією надійної роботи.
2. Делегуйте свої монети: Передайте ваші монети обраному валідатору, який включить їх у загальний стейк.
3. Отримуйте пропорційні винагороди: Отримуйте винагороду за стейкінг залежно від кількості делегованих монет і результатів роботи валідатора.

Фактори, які слід враховувати:

• Репутація валідатора: Обирайте валідатор з перевіреним часом безвідмовної роботи, надійністю та безпекою.
• Комісійні ставки: Порівняйте тарифи різних валідаторів, щоб знайти той, який найкраще відповідає вашим уподобанням.
• Участь у мережі: Перевірте активність валідатора та його внесок у механізм консенсусу.
• Підтримка платформи або біржі: Переконайтеся, що платформа або біржа, яку ви використовуєте, підтримує делегування обраному валідатору.

Об'єднаний стейкінг передбачає об'єднання ресурсів з іншими власниками токенів, щоб збільшити шанси бути обраним для перевірки транзакцій і отримання винагороди. Це ідеальний варіант для тих, хто не має достатньої кількості токенів, щоб задовольнити мінімальні вимоги до стейкінгу, або бажає зменшити ризик шляхом диверсифікації.

Переваги об'єднаного стейкінгу:

• Доступність і простота: Забезпечує простий процес стейкінгу для осіб, які не мають технічного досвіду та не витрачають багато часу.
• Знижені вимоги до мінімальної суми стейкінгу: Дозволяє брати участь з меншою кількістю монет, знижуючи вхідний бар'єр.
• Збільшення шансів на винагороду: Ймовірність отримати винагороду підвищується, якщо об'єднати ресурси з більшою групою.
• Диверсифікація ризиків: Розподіляє ризик між кількома учасниками, мінімізуючи вплив проблем окремих вузлів.

Як працює об'єднаний стейкінг?

1. Приєднайтеся до пулу стейкінгу: Виберіть авторитетний пул стейкінгу, який дотримується найкращих практик і стандартів безпеки.
2. Переказ стейкінгових монет: Перенесіть обрану вами криптовалюту з біржі або зовнішнього гаманця в пул стейкінгу.
3. Беріть участь у винагородах: Отримуйте пропорційну винагороду від стейкінгу, що базується на вашому внеску в частку пулу.

Фактори, які слід враховувати:

• Репутація пулу: Обирайте пул з перевіреним часом безвідмовної роботи, надійністю та безпекою.
• Комісійні ставки: Порівняйте комісійні ставки різних пулів, щоб знайти той, який відповідає вашим уподобанням.
• Ефективність пулу: Оцініть історичні показники роботи пулу щодо заробітку винагород і підтримки безперебійної роботи.
• Структура комісій: Зрозумійте, які збори стягує пул, наприклад, за зняття коштів або управління.

Цей метод дозволяє учасникам вкладати свої токени і отримувати натомість ліквідні токени, що представляють їхні інвестиції в стейкінг. Ці ліквідні токени можна використовувати в екосистемі DeFi, забезпечуючи ліквідність і отримуючи при цьому винагороду за стейкінг. Це вирішує проблему ліквідності, притаманну традиційному стейкінгу.

Переваги рідкого стейкінгу:

• Підвищена ліквідність: Користувачі можуть отримати доступ до вартості своїх стейк-активів, не вилучаючи їх, що полегшує участь у DeFi.
• Зменшення ризику непостійних втрат: ДЦП можуть хеджувати тимчасові коливання цін на базовий актив, зменшуючи ризик непостійних втрат.
• Потенціал диверсифікації: Користувачі можуть розподіляти свої LST між різними протоколами і стратегіями DeFi.
• Доступність для невеликих пакетів акцій: Ліквідні пакети акцій дозволяють брати участь з меншою кількістю активів, що знижує бар'єр для входу на ринок.

Як працює рідкий стейкінг?

1. Блокування токенів: Користувачі блокують свої стейкінгові токени у постачальника ліквідних стейкінгових послуг.
2. Випуск токенів з розпискою: Провайдер випускає ліквідні токени (LST), які представляють активи користувача та винагороду за стейкінг.
3. Використання ліквідності: Користувачі можуть використовувати свої LST в DeFi-діяльності, в той час як провайдер зберігає базові активи.
4. Винагороди за стейкінг: Користувачі отримують винагороду за стейкінг своїх заблокованих токенів, яка відображається в LST.

Фактори, які слід враховувати:

• Репутація провайдера: Обирайте надійного постачальника ліквідних стейкінгових послуг з перевіреною репутацією, що гарантує безпеку та прозорість.
• Використання токенів: Розуміння можливостей ліквідності LST та пов'язаних з ними ризиків.
• Структура комісій: Ознайомтеся з комісіями, які стягує постачальник ліквідних коштів, наприклад, комісіями за виведення коштів або управління.

Запуск вузла-валідатора передбачає безпосередню участь у механізмі консенсусу в блокчейні. Валідатори підтверджують транзакції та створюють нові блоки. Цей варіант вимагає значних технічних знань, апаратного забезпечення і часто значного мінімального внеску. Він підходить для дуже активних учасників, які зацікавлені в безпеці та продуктивності мережі.

Вузол валідатора має вирішальне значення для блокчейн-мереж з принципом підтвердження частки (PoS). Це комп'ютер, який відповідає за перевірку та обробку транзакцій, підтримку механізму консенсусу в мережі та отримання винагороди за участь.

Основні обов'язки вузлів валідаторів:

• Валідація блоків: Ноди-валідатори перевіряють і підтверджують автентичність транзакцій перед додаванням їх до блокчейну.
• Участь у консенсусі: Вузли-валідатори беруть участь у механізмі консенсусу, що забезпечує безпеку та цілісність мережі.
• Отримання винагороди: Вузли-валідатори отримують винагороду за свій внесок у безпеку мережі та перевірку транзакцій.

Як працюють вузли валідатора?

1. Стейкінг: Вузли-валідатори ставлять свої криптовалютні активи в якості гарантійного депозиту, щоб продемонструвати свою прихильність до мережі.
2. Створення блоків: Вузли-валідатори змагаються за створення нових блоків, пропонуючи валідні пакети транзакцій.
3. Участь у механізмі консенсусу: Вузли-валідатори досягають консенсусу з іншими вузлами для затвердження нових блоків і підтримки цілісності блокчейну.
4. Розподіл винагороди: Вузли-валідатори отримують винагороду за свою участь, яка пропорційна їхній частці та внеску в консенсус.

Роль вузлів-валідаторів в мережах PoS:

• Безпека: Вузли-валідатори відіграють життєво важливу роль у захисті мережі, перевіряючи транзакції та підтримуючи механізм консенсусу.
• Децентралізація: Вузли-валідатори сприяють децентралізації мережі, розподіляючи відповідальність за досягнення консенсусу між кількома учасниками.
• Пропускна здатність мережі: Вузли валідаторів допомагають підтримувати пропускну здатність мережі, ефективно перевіряючи та обробляючи транзакції.
• Економічний стимул: Вузли-валідатори мотивовані до участі перспективою отримання винагороди, що стимулює їх підтримувати здоров'я мережі.

Розрахунок винагороди за стейкінг залежить від конкретної блокчейн-мережі та її механізму консенсусу.

Річна відсоткова дохідність (APY)

Винагорода за стейкінг зазвичай виражається у відсотках річної прибутковості (APY). APY – це загальний відсоток винагороди, на який ви можете розраховувати заробити на криптовалюті, яку ви інвестуєте в стейкінг, протягом року. Він враховує як базову відсоткову ставку, так і будь-яке ускладнення, яке може виникнути.

Базова процентна ставка

Базова відсоткова ставка – це те, як ви отримуєте винагороду за вкладену криптовалюту. Ця ставка визначається мережею блокчейн та її механізмом консенсусу. Наприклад, базова відсоткова ставка для Ethereum 2.0 наразі становить близько 4,6%.

З'єднання

Компенсація – це коли ваші винагороди додаються до криптовалюти, яку ви інвестуєте, і ви починаєте заробляти винагороди на своїх винагородах. Це може значно збільшити ваш APY з часом. Наприклад, якщо у вас APY 10% і ви щодня додаєте винагороди, то за рік ви заробите приблизно на 31% більше, ніж якби ви цього не робили.

Період блокування

Багато блокчейн-мереж вимагають, щоб ви заблокували свою криптовалюту на певний період, перш ніж зможете її зняти. Це робиться для того, щоб запобігти зловживанню системою шляхом частого введення та виведення криптовалюти зі стейкінгу. Період блокування може варіюватися залежно від мережі блокчейн та обраного вами постачальника стейкінгу.

Загальна сума винагород

Ваша загальна винагорода буде залежати від криптовалюти, яку ви інвестуєте, базової відсоткової ставки, частоти нарахування та періоду блокування. Ви можете скористатися калькулятором стейкінгу, щоб підрахувати, скільки ви заробите у вигляді винагороди.

Ось приклад розрахунку винагороди за стейкінг:

Припущення:

Ставка винагороди за стейкінг: 5% на рік (APY)

Початкова сума стейку ETH: 1 ETH

Розрахунок:

• 30 днів:
  • Винагорода за ставку = (1 ETH * 0.05 * 30) / 365
  • Винагорода за стейкінг = 0.0041096 ETH
• 60 днів:
  • Винагорода за ставку = (1 ETH * 0.05 * 60) / 365
  • Винагорода за стейкінг = 0.00821917808 ETH
• 90 днів:
  • Винагорода за ставку = (1 ETH * 0.05 * 90) / 365
  • Винагорода за стейкінг = 0.01232876712 ETH
• 120 днів:
  • Винагорода за ставку = (1 ETH * 0.05 * 120) / 365
  • Винагорода за стейкінг = 0.01643835616 ETH

Як бачите, чим довше ви зберігаєте свій ETH, тим більше винагороди ви отримуєте. Це пов'язано з тим, що ставка винагороди за стейкінг з часом збільшується. При ретельному плануванні та обмірковуванні стейкінг може стати чудовим способом отримання пасивного доходу на ваші криптовалютні активи та підтримки блокчейн-мереж, які вам небайдужі.

*Важливо зазначити, що це лише приблизні розрахунки, і фактична сума винагороди, яку ви заробите, залежатиме від конкретного пулу ставок, який ви використовуєте, та загальних ринкових умов.

Давайте зануримося в “Топ-5 монет для стейкінгу”, виділивши найкращі криптовалюти для стейкінгу. Ці монети обрані за їх хорошу винагороду, стабільність і те, як вони покращують світ блокчейну. Тут ми розглянемо, чому ці монети варто розглянути всім, хто зацікавлений у стейкінгу.

Ethereum (ETH) – найпопулярніша криптовалюта у світі, яка має одну з найактивніших спільнот стейкінгу. Стейкінг ETH дозволяє вам отримувати винагороду, одночасно допомагаючи захистити мережу. 

Binance (BNB) – це власний токен Binance Exchange, найбільшої криптовалютної біржі у світі. Стейкінг BNB дозволяє вам отримувати винагороду, одночасно допомагаючи захистити мережу Binance Chain. 

Polkadot (DOT) – це багатоланцюгова мережа, яка об'єднує різні блокчейни. Стейкінг DOT дозволяє заробляти винагороду, одночасно допомагаючи захистити мережу і брати участь в управлінні.

Solana (SOL) – це високопродуктивний блокчейн, який має на меті конкурувати з Ethereum щодо масштабованості та швидкості. Стейкінг SOL дозволяє вам отримувати винагороду, одночасно допомагаючи захистити мережу. 

Cardano (ADA) – криптовалюта, розроблена для того, щоб бути більш масштабованою та ефективною, ніж Ethereum. Стейкінг ADA дозволяє вам отримувати винагороду, одночасно допомагаючи захистити мережу.

Не всі криптовалюти можна стейкувати, оскільки стейкінг працює лише в певних блокчейнах, які використовують механізм консенсусу Proof-of-Stake (PoS). У мережі PoS валідатори, тобто учасники, які вкладають свої криптовалютні активи, відповідають за перевірку транзакцій і забезпечення безпеки мережі. Вони обираються випадковим чином для перевірки блоків транзакцій і отримують додаткову криптовалюту за свою участь.

Для того, щоб стейкінг був можливим, мережа блокчейн повинна мати певні характеристики, в тому числі:

• Децентралізація: Для забезпечення безпеки та ефективності PoS потрібна децентралізована мережа з великою кількістю учасників.
• Токеноміка: Криптовалюта повинна мати достатню пропозицію та ринкову капіталізацію для підтримки стейкінгу та стабільності мережі.
• Технічна інфраструктура: Блокчейн-мережа повинна мати інфраструктуру для управління процесом стейкінгу, включаючи механізми вибору валідаторів, перевірки транзакцій і розподілу винагород.
• Підтримка спільноти: Криптовалютний проект повинен мати сильну спільноту, яка підтримує стейкінг і бере участь в управлінні мережею.

Якщо ці умови не виконуються, стейкінг може виявитися нездійсненним або нежиттєздатним для мережі блокчейн. Крім того, деякі криптовалюти можуть відмовитися від стейкінгу, обравши інші механізми консенсусу, такі як Proof-of-Work (PoW) або делегований Proof-of-Stake (dPoS).

Пасивний дохід: Стейкінг пропонує спосіб отримання пасивного доходу, винагороджуючи учасників додатковими токенами за підтримку мережі.

Безпека мережі: Стейкери підвищують безпеку і цілісність блокчейну, допомагаючи запобігати атакам і забезпечуючи безперебійну роботу.

Енергоефективність: Порівняно з майнінгом за принципом “доказ виконання робіт” (PoW), майнінг за принципом “доказ частки” (PoS) та стейкінг є більш енергоефективними та екологічно чистими.

Права на управління: Деякі мережі пропонують стейкхолдерам права на управління, що дозволяють їм голосувати за важливі рішення, які впливають на майбутнє протоколу, такі як оновлення та зміни політики. Це дає можливість користувачам, зацікавленим в успіху мережі, впливати на її розвиток.

Зниження волатильності: Стейкінг потенційно може зменшити волатильність криптовалюти. Коли токени заблоковані для стейкінгу, це зменшує пропозицію в обігу, що може призвести до більш стабільних цін, особливо для токенів зі значною часткою стейкінгу.

Залучення громади: Участь у стейкінгу часто заохочує до глибшої взаємодії зі спільнотою проекту. Стейкхолдери, як правило, більше зацікавлені в успіху проекту і можуть брати активнішу участь в обговореннях, пропозиціях щодо розвитку та громадських заходах.

Розширення участі в мережі: Механізми стейкінгу заохочують ширшу участь у мережі блокчейн, демократизуючи доступ до процесу валідації. Це може призвести до створення більш надійної та децентралізованої мережі.

Ліквідність: Коли ви вкладаєте свою криптовалюту, вона блокується або передається механізму консенсусу. Це означає, що ви не зможете отримати доступ до своїх коштів або торгувати ними протягом певного часу. Конкретний період розблокування залежить від криптовалюти та платформи для стейкінгу. Протягом цього часу ви не можете продавати свої монети, щоб скористатися ринковими коливаннями, що може негативно вплинути на ваші прибутки.

Волатильність ринку: Вартість ваших монет також може коливатися, що може вплинути на ваш загальний дохід. Якщо ціна криптовалюти впаде, вартість ваших стейків також зменшиться. Це схоже на будь-яку іншу інвестицію, яку ви робите на ринку криптовалют.

Ризики валідатора: Якщо ви делегуєте свій стейк валідатору, ви довіряєте йому забезпечити безпеку мережі і правильно розподілити ваші винагороди. Ви можете втратити свої монети, якщо валідатор виявиться зловмисником або некомпетентним. Важливо провести власне дослідження і вибрати надійного валідатора.

Зміни протоколу: Протокол стейкінгу криптовалюти може змінитися в майбутньому, що вплине на вашу можливість вкладати монети або на винагороду, яку ви отримуєте. Важливо бути в курсі останніх подій і відповідно адаптувати свою стратегію стейкінгу.

Регуляторні ризики: Криптовалютний простір – це галузь, яка швидко розвивається і стає все більш регульованою. Можуть бути введені нові правила, які вплинуть на прибутковість або законність стейкінгу.

Податки: Винагороди за стейкінг можуть оподатковуватися в деяких юрисдикціях. Важливо проконсультуватися з податковим консультантом, щоб зрозуміти свої податкові зобов'язання.

Незважаючи на ці ризики, стейкінг може бути прибутковим і вигідним способом інвестування в криптовалюту. Однак важливо розуміти пов'язані з цим ризики і приймати обґрунтовані рішення, перш ніж вкладати свої кошти.

Стейкінг – це блокування криптовалютних активів для участі в механізмі консенсусу в мережі блокчейн, за що ви отримуєте винагороду у вигляді додаткових монет. Він пропонує пасивний дохід, сприяє безпеці мережі і може бути вигідною інвестицією з певними ризиками. 

Стейкінг є ексклюзивним для криптовалют з механізмом консенсусу Proof-of-Stake (PoS), що вимагає ретельного дослідження через свою складність. Перш ніж брати участь у стейкінгу, важливо оцінити конкретні процеси стейкінгу, зважити ризики та вигоди, щоб прийняти обґрунтоване рішення, яке підтримає бажану мережу блокчейн, одночасно отримуючи пасивний дохід від володіння криптовалютою.